بیت کوین ETF - مزایا و مضرات

بیت کوین ETF چیست؟مزایا و مضرات یک بیت کوین ETF چیست؟چه نوع ETF های بیت کوین وجود دارد؟

ETF های بیت کوین صندوق های مبادله ای هستند که ارزش بیت کوین را ردیابی می کنند و در مبادلات سنتی بازار معامله می شوند ، نه در مبادلات رمزنگاری. آنها به شما امکان می دهند بدون تجربه دردسر در ارتباط با استفاده از مبادله پول فیات به Cryptocurrency ، در بیت کوین سرمایه گذاری کنید.

چگونه کار می کند؟

ETF یک صندوق سرمایه گذاری است که قیمت یک دارایی یا شاخص اساسی را ردیابی می کند. امروزه ETF برای چندین دارایی و صنایع ، از کالاها تا ارز در دسترس است.

Bitcoin ETF به همان روش کار خواهد کرد - قیمت یک سهم از صندوق معامله شده در بورس بسته به قیمت بیت کوین نوسان خواهد داشت. اگر بیت کوین در حال رشد باشد ، ETF نیز در حال رشد است و بالعکس. اما به جای اینکه در مبادله رمزنگاری معامله شود ، بیت کوین ETF در صرافی هایی مانند NYSE یا TSX حضور خواهد داشت.

مزایای یک بیت کوین ETF

1. راحتیBitcoin ETF سرمایه گذاری در بیت کوین را آسان تر می کند. نیازی به درک نحوه کار بیت کوین ، ثبت نام در مبادله رمزنگاری و خطرات مالکیت مستقیم بیت کوین نیست. به عنوان مثال ، اگر بیت کوین ها در یک کیف پول ذخیره شوند و یک سرمایه گذار رمز عبور را به کیف پول فراموش کند ، بیت کوین های وی برای همیشه از بین می روند.
2. تنوعETF می تواند حاوی بیش از یک دارایی باشد. به عنوان مثال ، یک بیت کوین ETF می تواند شامل بیت کوین ، سهام اپل ، سهام فیس بوک و دارایی های دیگر باشد و به سرمایه گذاران این فرصت را می دهد تا خطرات را کاهش دهند و نمونه کارها خود را متنوع کنند. به همین ترتیب ، با تجارت در مبادله تنظیم شده در بازار ، بیت کوین ETF این فرصت را به سرمایه گذاران می دهد تا اوراق بهادار سهام موجود خود را متنوع کنند.
3. راندمان مالیاتی. با توجه به اینکه بیت کوین کنترل نشده و غیر متمرکز است ، بیشتر کشورها اجازه خرید ارزهای رمزنگاری را ندارند. از طرف دیگر ، ETF های تجاری بیت کوین در مبادلات سنتی احتمالاً توسط SEC تنظیم می شوند و حق افزایش راندمان مالیات را دارند.

مضرات ETF های بیت کوین

1. هزینه مدیریت. ETF ها معمولاً هزینه ای برای مدیریت صندوق پرداخت می کنند. در نتیجه ، داشتن تعداد قابل توجهی از سهام در ETF بیت کوین با گذشت زمان می تواند منجر به هزینه های مدیریتی بالا شود.
2. عدم دقت ETFاگرچه ETF ها قیمت دارایی پایه را ردیابی می کنند، اما ممکن است دارایی های متعددی در یک برنامه کاربردی برای تنوع بخشیدن به پرتفوی داشته باشند. این نشان می‌دهد که افزایش 50 درصدی قیمت بیت‌کوین ممکن است به‌دلیل سایر دارایی‌های آن، بر ارزش یک صندوق قابل معامله در بورس تأثیر بگذارد.
3. محدودیت در معاملات ارزهای دیجیتال. بیت کوین را می توان با ارزهای دیجیتال دیگری مانند اتریوم، لایت کوین، XRP و غیره مبادله کرد. بیت کوین ETF حق معامله با سایر ارزهای دیجیتال را نخواهد داشت، زیرا این ارز رمزنگاری شده نیست، بلکه صرفاً یک صندوق سرمایه گذاری است که قیمت بیت کوین را ردیابی می کند.
4. عدم مالکیت بیت کوینبیت کوین به عنوان یک ابزار پوشش دهی در برابر بانک های مرکزی، ارزهای فیات و سهام عمل می کند. بیت کوین مستقل از بانک های مرکزی به شما این امکان را می دهد تا ریسک های مرتبط با سیستم مالی را کاهش دهید. بیت کوین همچنین با ارائه حریم خصوصی از طریق بلاک چین از کاربران و سرمایه گذاران محافظت می کند. ETF بیت کوین توسط دولت تنظیم می شود که این مزایا را از بین می برد.

ETF بیت کوین در سال 2022 چیست؟

در زمان نگارش این مقاله، هیچ ETF بیت کوین در ایالات متحده تایید نشده است. این تا حد زیادی به دلیل ماهیت غیرقابل تنظیم بیت کوین و بازار ارزهای دیجیتال است که دستکاری قیمت بیت کوین را برای سرمایه گذارانی که دارایی های بزرگ دارند آسان می کند. کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC) چندین پیشنهاد برای ETF بیت کوین را به این دلیل که بازار تنظیم نشده است، مسدود کرده است.

با این حال، گری جنسلر، رئیس فعلی SEC در 3 آگوست 2022 گفت که آینده فناوری های بلاک چین را می بیند، اما در همان زمان، ابتدا لازم است مقررات در فضای رمزنگاری تقویت شود تا از منافع سرمایه گذاران محافظت شود. او تمام مزایای ایجاد یک ETF بیت کوین را در مقایسه با محصولات سرمایه گذاری ارز دیجیتال موجود می داند. با این حال، در حال حاضر، او منتظر درخواست های ETF است، که محدود به معاملات آتی بیت کوین در CME است. بنابراین، می‌توانیم در آینده نزدیک انتظار ETF بیت کوین را بر اساس محصولات آتی داشته باشیم.

در همان زمان، اولین ETF بیت کوین در اتحادیه اروپا ظاهر شد - Melanion Capital، یک شرکت سرمایه گذاری فرانسوی. همچنین در سال 2022، ETF های بیت کوین در کانادا و برزیل به ثبت رسید. همه اینها نشان می دهد که در آینده نزدیک، ETF بیت کوین با سرمایه گذاری سنتی در ارزهای دیجیتال رقابت خواهد کرد. در عین حال، ما معتبرترین صرافی ارزهای دیجیتال Binance را با انتخاب زیادی از ارزهای دیجیتال و کمیسیون کم ارائه می دهیم.