صندوق های مبادله ای (ETF)

تعریف صندوق های معامله شده (ETF)

صندوق معامله شده مبادله (ETF) مجموعه ای از اوراق بهادار است که عملکرد یک شاخص اساسی بازار سهام ، کالا ، بخش یا دارایی را تکرار می کند. ETF ها را می توان از طریق بورس سهام خریداری یا فروخت.

ETF ها بسیار مایع هستند و قیمت آنها در ساعات معاملات بازار در نوسان است. ETF توسط کمیسیون اوراق بهادار و بورس (SEC) تنظیم می شود. SPDR S& P 500 (NYSE ARCA | جاسوسی) ، Ishares Russell 1000 Index (NYSE ARCA | IWB) و Vanguard S& P 500 (NYSE ARCA | Voo چند نمونه هستند.

فهرست مطالب

غذای اصلی

• صندوق معامله شده مبادله (ETF) سبد سهام است که بازده دارایی اساسی ، کالا ، صنعت ، بخش یا شاخص بازار را ردیابی می کند.
• ETF ها مشابه سایر معاملات سهام هستند زیرا در بورس سهام برای خرید و فروش داخل کشور ذکر شده اند.
• قیمت ها از ارزش دارایی خالص آنها (NAV) بسیار نوسان نمی کند - آنها نسبت به سایر سهام بی ثبات هستند.
• به دلیل کارگزاری و کمیسیون های کم ، نسبت هزینه ETF پایین تر از سهام است.

صندوق معامله شده مبادله توضیح داد

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟پیوند مقاله برای پیوند برای مثال: منبع: صندوق های معامله شده (ETF) (Wallstreetmojo. com)

صندوق های فهرست صندوق های فهرست صندوق های شاخص صندوق های منفعل هستند که سرمایه گذاری در اوراق بهادار منتخب را جمع می کنند. بیشتر بخوانید مشابه هستند ، اما تنوع محدود و کمی به صفر آلفا شاخص بیش از حد سرمایه گذاران طولانی مدت را دور نگه می دارند.

انواع ETF

ETF ها را می توان بر اساس شاخص ، کالا و بخش ها به زیرگروه ها طبقه بندی کرد:

شما می توانید از این تصویر در وب سایت ، الگوهای و غیره خود استفاده کنید ، لطفاً پیوند انتساب را در اختیار ما قرار دهید که چگونه می توان انتساب را ارائه داد؟پیوند مقاله برای پیوند برای مثال: منبع: صندوق های معامله شده (ETF) (Wallstreetmojo. com)

شماره 1 - ETF های درآمد ثابت

شماره 2 - ETF های املاک و مستغلات

آنها نسبت به بودجه با درآمد ثابت بی ثبات هستند. با این وجود ، آنها با تأمین نود درصد از درآمد برای تأمین اعتبار ، سرمایه گذاران را جذب می کنند. این امر با فرض کمی نوسانات بیشتر بازده بهتری ایجاد می کند.

شماره 3 - ETF های سهام

در ETF های سهام ، معیار زیرین یک سهام یا سهام است. بیشتر در صندوق های بزرگ یا کلاه کوچک طبقه بندی می شود.

شماره 4 - ETF های کالا

شماره 5 - ETF های ارزی

ETF های ارزی در بازار ارز سرمایه گذاری می کنند - چه به یک ارز واحد یا یک سبد ارز. سرمایه گذاری های ارزی انجام می شود تا پرچین پرچین به یک استراتژی سرمایه گذاری اشاره کند که از معامله گران در برابر خسارات احتمالی به دلیل نوسانات قیمت پیش بینی نشده در یک دارایی محافظت می کند ، خطرات ارزی را بیشتر بخوانید. به عنوان مثال ، قرار گرفتن در معرض GBP ممکن است در صورت کاهش ارزش دلار در بازارهای جهانی ، سود حاصل شود.

شماره 6 - ETF های ویژه

شماره 7 - ETF های پایدار

همانطور که از نام آن پیداست ، این صندوق ها شامل گزینه های سرمایه گذاری پایدار هستند که بر عوامل زیست محیطی ، اجتماعی و حاکمیتی تأکید می کنند.

محاسبه

ارزش دارایی خالص (NAV) ETFS با یک صندوق متقابل معمول متفاوت است - اگرچه هر دو در پایان روز معاملاتی (به طور معمول در 4 بعد از ظهر) محاسبه می شوند. در حالی که صندوق های متقابل صندوق های متقابل یک صندوق متقابل یک محصول سرمایه گذاری با مدیریت حرفه ای است که در آن جمع پول از گروه سرمایه گذاران در دارایی هایی مانند سهام ، اوراق قرضه و غیره سرمایه گذاری می شود و بیشتر خوانده می شود و در NAV خریداری می شود ، ETF ها می توانند در معامله شوند. قیمت های مختلف - نه فقط NAV.

بنابراین ، محاسبات NAV برای دو هدف زیر ضروری است:

• این یک جهت نشانگر وجوه (چه به پایان رسیده و چه کم ارزش) می دهد.
• NAV بسته می تواند برای یک بازار حسابداری بازار به حسابداری بازار به حسابداری بازار به حسابداری بازار استفاده شود ، به معنای ثبت ارزش دارایی های ترازنامه یا بدهی ها در ارزش فعلی بازار برای ارائه ارزیابی عادلانه از مالی شرکت است. دلیل نشان دادن برخی از اوراق بهادار بازار ، ارائه یک تصویر دقیق است و ارزش آن نسبت به ارزش تاریخی مرتبط تر است. بیشتر بخوانید.

فرمول زیر استفاده می شود:

nav = (بدهی های صندوق های دارایی)/(کل واحدهای برجسته)

مثال

حال بگذارید مثالی را برای درک محاسبه بررسی کنیم:

ETF را در نظر بگیرید که 5 میلیارد دلار سهام ، 2 میلیارد دلار اوراق قرضه دارد و 1 میلیارد دلار پول نقد نگه می دارد. با این حال ، 2 میلیارد دلار هزینه مدیریت و مبادله بدهکار است. 500 میلیون واحد برجسته وجود دارد. بر اساس مقادیر داده شده ، NAV را تعیین کنید.

راه حل :

محاسبه NAV به شرح زیر است -

nav = [(5 + 2 + 1) - 2] /0. 5 = 12 دلار

با این حال ، صندوق ممکن است در طول روز با قیمت های مختلف تجارت کند - بسته به تقاضا و عرضه ، 11. 97 دلار یا 12. 02 دلار است. معامله گران کارآمد ناهنجاری ها را ردیابی کرده و این اختلافات NAV را به سرعت باطل می کنند.

بهترین وجوه مبادله ای برای خرید هم اکنون

لیست زیر شامل ETF های امیدوار کننده برای سال 2022 است:

1. صندوق گاز طبیعی ایالات متحده LP (UNG)
2. خدمات نفتی Vaneck ETF (OIH)
3. SPDR S& P Metals & Mining ETF (XME)
4. نرخ بهره پرچین ETF (PFIX)
5. Ipath Series B S& P 500 Vix Futures Futures ETN (VXX)
6. ISHARES MSCI برزیل ETF (EWZ)
7. Ishares آمریکای لاتین 40 ETF (ILF)

مزایا و معایب

جوانب سرمایه گذاری در وجوه معامله شده مبادله به شرح زیر است:

• کارآیی مالیات: ETF بازگرداندن سرمایه کمتری سود سود سرمایه گذاری به سود حاصل از فروش دارایی سرمایه یا سرمایه گذاری با قیمتی بالاتر از قیمت خرید آن اشاره دارد. بیشتر از صندوق های متقابل بخوانید - سرمایه گذاران کمتر مالیات می شوند.
• صندوق معامله شده فعال: معامله گران پوست سر از فرصت های معاملاتی روز بهره مند می شوند - ترکیبی از سفارشات توقف ، سفارشات محدود و غیره امکان پذیر است.
• نسبت هزینه پایین: از آنجا که ETF از عملکرد یک شاخص تقلید می کند ، هزینه ها را کاهش می دهد - هزینه های مدیریت تأمین ، فروش و هزینه های توزیع هزینه توزیع هزینه توزیع هزینه کل هزینه های حاصل از تولید کننده برای امکان تحویل محصول از محل خود است. به محل مشتری نهایی. بیشتر بخوانید.
• نوسانات کم: تجارت ETF بسیار نزدیک به NAV آنها - افزایش شدید یا سقوط بعید است.

ETF ها مستعد اشکالات زیر هستند:

• متنوع تر: اگرچه سرمایه گذاری در ETF امکان تنوع بیشتری را نسبت به سرمایه گذاری مستقیم در سهام فراهم می کند ، اما نسبت به صندوق های متقابل متنوع تر هستند.
• حاشیه اندک: نوسانات قیمت بسیار نزدیک به NAV است - سودهای بزرگ برای معامله گران Intraday بسیار ناچیز است.
• بازده محدود: آنها سرمایه گذاری های کم خطر هستند ، اما سود سود سهام نسبت عملکرد بازده عملکرد نسبت سود سهام فعلی یک شرکت به قیمت سهم فعلی خود است. این نشان دهنده بازده بالقوه سرمایه گذاری برای یک سهام معین است. خواندن بیشتر نیز کم است (در مقایسه با سرمایه گذاری های سهام).

سوالات متداول (سؤالات متداول)

ETF یک سهام واحد نیست بلکه یک مجموعه اوراق بهادار است. بسته نرم افزاری دارایی اساسی ، شاخص بازار ، بخش یا کالایی را دنبال می کند. با این حال ، این وجوه را می توان از طریق بورس سهام خریداری یا فروخت.

ETF اجازه پرداخت کامل سود سهام را می دهد - همانطور که توسط سهام یا امنیت اساسی اختصاص می یابد. با این حال ، با بیشتر ETF ها ، سود سهام به طور خودکار در همان صندوق سرمایه گذاری می شود - با اختصاص واحدهای اضافی به سرمایه گذاران.

ETF یک محصول سرمایه گذاری تلفیقی است که می تواند به صورت مبادله ای از طریق بورس به صورت داخلی معامله شود. یک صندوق متقابل در بورس اوراق بهادار ثبت شده است. بر خلاف ETF ، وجوه متقابل را نمی توان در بورس اوراق بهادار خریداری یا فروخت. وجوه متقابل از خانه های صندوق های مربوطه خریداری می شود.

مقالات توصیه شده

این راهنمای صندوق های قابل معامله در بورس (ETF) بوده است. ما در مورد معنی، تعریف و لیست بهترین ETFهای سود سهام بالا با استفاده از مثالها بحث می کنیم. می توانید از مقالات زیر درباره مدیریت دارایی اطلاعات بیشتری کسب کنید -

نظرات

Adeyemi Aanuoluwapo Felicia می گوید

سخنرانی بسیار خوبی بود. امیدوارم در این پلتفرم بیشتر بیاموزم

دیرج وایدیا می گوید

با تشکر از شما برای کلمات محبت آمیز!

منابع بانکی سرمایه گذاریپایه و اساس بانکداری سرمایه گذاری، مدل سازی مالی، ارزش گذاری و موارد دیگر را بیاموزید.

به Wallstreetmojo Youtube بپیوندید

منابع اکسل رایگانMS Excel را از ابتدا یاد بگیرید. بر فرمول‌ها، نمودارها، میانبرهای اکسل با 3+ ساعت ویدیو مسلط شوید.

به اینستاگرام Wallstreetmojo بپیوندید

دوره رایگان مدلینگ مالیبا این راهنمای گام به گام (مطالعه موردی Colgate) مدل سازی مالی را در اکسل بیاموزید